時価

帳簿上の価格ではなく、その有価証券を実際に売買可能だと思われる価格が時価です。
投資信託が組み入れている有価証券は、組入時の価格ではなく、時価で評価されます。そのため、組入れ有価証券全てに現金を加え負債を差し引いた純資産総額も、時価で評価されていることになります。
つまり、純資産総額を口数で割った値である基準価額には、組入有価証券の時価が反映されていることになります。

組入有価証券の値下がりが多ければ基準価額も下落し、値上がりが多ければ基準価額も上昇します(※)。

どの価格を時価として採用するかは、投資信託の統一ルールが投資信託協会の規則で定められており、そのルールに従って基準価額が計算されることになります。

※決算時の収益分配は、純資産のうち組入れ有価証券の値上がりや利子･配当収入によって増加した部分を、決算期に分配金として受益者(投資信託の保有者)に払い戻す行為です。その結果純資産総額が減少しますので、収益分配は基準価額の低下要因となります。

関連項目

基準価額

※情報提供を目的として大和アセットマネジメント株式会社が作成したものです。
※各種の信頼できる情報源から作成しておりますが、その正確性・完全性が保証されているものではありません。

当サイトは大和アセットマネジメント株式会社が情報提供を目的として作成したものです。特定ファンドのご購入にあたっては、販売会社よりお渡しする「投資信託説明書（交付目論見書）」の内容を必ずご確認のうえ、ご自身でご判断ください。
投資信託は値動きのある有価証券等に投資しますので、基準価額は大きく変動します。したがって、投資元本が保証されているものではありません。信託財産に生じた利益および損失はすべて投資者に帰属します。投資信託は預貯金とは異なります。
投資信託は預金や保険契約とは異なり、預金保険機構・保険契約者保護機構の保護の対象ではありません。証券会社以外でご購入いただいた投資信託は投資者保護基金の対象ではありません。
当サイトは信頼できると考えられる情報源から作成しておりますが、その正確性・完全性を保証するものではありません。運用実績などの記載内容は過去の実績であり、将来の成果を示唆・保証するものではありません。また、税金、手数料等を考慮しておりませんので、投資者の皆さまの実質的な投資成果を示すものではありません。記載内容は資料作成時点のものであり、予告なく変更されることがあります。
分配金額は収益分配方針に基づいて委託会社が決定します。あらかじめ一定の額の分配をお約束するものではありません。分配金が支払われない場合もあります。